股票篇

1.什么是股票?

答∶股票是一种有价证券，它是股份有限公司签发的证明股东所持股份的凭证。通俗地讲股票就是证明股东身份的凭证，股东凭借股票可以获得公司的股息和红利，参加股东大会并行使自己的权利，同时也承担相应的责任与风险。

2.股票具有哪些特征?

答∶股票具有以下五个方面的特征∶

（1）收益性。收益性是股票最基本的特征，它是指股票可能为持有人带来收益的特性。

（2）风险性。股票投资收益具有不确定性，或者说实际收益与预期收益之间可能存在偏离。投资者在买入股票时，对其未来收益会有一个预期，但真正实现的收益可能会高于或低于原先的预期，也可能产生亏损。

（3）流动性。股票可以通过依法转让而变现，即在本金保持相对稳定、变现交易成本较小的条件下，股票很容易变现。

（4）永久性。股票所载权利的有效性是始终不变的，因为它是一种无期限的法律凭证。股票的有效期与股份公司的存续期间相联系，二者是并存的关系。

（5）参与性。股票持有人作为股份公司的股东，有权出席股东大会，行使对公司经营决策的参与权。

3.普通投资者如何参与友行市场的交易?

答∶投资者可以通过网上或网下两种申购新股的方式参与发行市场。普通投资者可以参与网上新股申购，参与的条件是持有对应市场非限售A股总市值（以下简称”市值”）1万元以上（含1万元〉，投资者持有的市值按其 T-2 日（T 日为发行公告确定的网上申购日）前 20 个交易日（含 T-2日）的日均持有市值计算。此外，持有深市非限售A股市值不少于 1000 万元（含）且符合一定条件的投资者可以申请参与网下询价和申购。

4. 股票市场主要叁与主体有哪些?

答∶（1）发行人∶指为筹措资金而发行股票的发行主体，只有股份有限公司才能发行股票。

（2）投资者∶主要是指以获取股息或资本收益为目的而买入股票的机构或个人。相应地，投资者可分为机构投资者和个人投资者两大类。

（3）中介机构∶指为股票的发行、交易提供服务的各类机构。在股票市场起中介作用的机构是证券公司和其他证券服务机构。

（4））自律性组织∶包括证券交易所、证券业协会、证券登记结算机构、证券投资者保护基金。（5）监管机构∶指中国证监会及其派出机构。普通投资者的日常投资行为，例如证券买卖和投资咨询等，大多通过证券公司进行，所以与投资者关系最为密切的中介机构是证券公司。

5.什么是股票价格指数?

答∶股票价格指数是衡量股票市场总体价格水平及其变动趋势的尺度，也是反映一个国家或地区政治、经济发展状态的灵敏信号，也称股票市场指数，简称”股指”，是基于报告期的一组股票价格与基期的一组股票价格进行平均计算和动态对比后得出的，反映和描述一个国家或地区某一行业或主题的股票市场价格水平及其变动趋势的动态相对数，是测量股市行情变化幅度的重要指标参数，同时也是反映当前总体经济或部分行业发展状态的灵敏信号。

 

基金篇

1.什么是基金?

证券投资基金《简称”基金”）是指通过发售基金份额，把众多投资人的资金集中起来，形成独立财产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方式进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。

2.如何对基金产品进行分类?

根据投资对象的不同，可以将其分为股票型基金、债券型基金、混合型基金和货币型基金。根据证监会对基金的分类标准，股票型基金是指基金资产80%以上投资于股票的基金;80%以上基金资产投资于债券的基金为债券型基金。混合型基金是指以股票、债券等为投资对象的基金，混合基金根据股、债资产投资比例及其投资策略又可分为偏股型基金、偏债型基金、平衡型基金等。货币型基金主要投资于国债、央行票据、银行定期存单、同业存款等低风险的短期有价证券（一般期限在一年以内，平均期限120天）。

根据运作方式的不同，可分为开放式基金和封闭式基金。

根据投资地域的不同，可分为投资国内证券市场的A股基金和投资境外市场的 QDII （Qualified Domestic Institutional Investor，即合格境内机构投资者）基金。

根据投资策略的不同，可分为主动基金和被动基金。主动基金是基金管理人主动管理，以取得超越市场的业绩表现为目标的一种基金，需要由基金经理对证券市场进行深入研究，主动选择投资品种来确定投资组合。被动基金一般指的是指数基金。

3.什么是基金定投?

基金定投是定期定额投资基金的简称，是指每隔固定时间，对某固定基金投资固定金额。采取基金定投的方式，投资人无需时常选择进场时机，只需预先设立每次投资的金额、投资时间和标的，然后根据计划按时投资，期间亦可随时电请暂停或赎回。定投获利原则在于，利用平均成本法均摊成本，通过长期坚持定额投资，利用时间复利的效果来达到获利目的。基金定投具有参与门槛低、操作便捷、分散风险、投资灵活等特点，避免个人投资者投资股票市场时选股及择时的困难，也可避免因缺乏专业知识或资金有限的问题。